آموزش future در بایننس

آموزش فیوچرز در بایننس به شما امکان می دهد تا با اهرم، هم از افزایش و هم از کاهش قیمت ارزهای دیجیتال سود کسب کنید، اما این معاملات ریسک بالایی دارند و نیازمند دانش و مدیریت سرمایه صحیح هستند. معاملات آتی یا فیوچرز در صرافی های ارز دیجیتال ابزاری قدرتمند برای سرمایه گذاران و تریدرها محسوب می شوند که به آن ها اجازه می دهند فراتر از صرفاً خرید و نگهداری یک دارایی، از نوسانات بازار به نفع خود استفاده کنند.

بایننس به عنوان یکی از بزرگترین و محبوب ترین صرافی های جهان، پلتفرمی جامع برای معاملات فیوچرز ارائه می دهد. این پلتفرم با امکانات گسترده، اهرم های متنوع و نقدینگی بالا، مورد توجه بسیاری از معامله گران قرار گرفته است. با این حال، ماهیت پیچیده و پرخطر معاملات فیوچرز، به خصوص با حضور اهرم، آموزش و درک عمیق مفاهیم آن را ضروری می سازد. درک دقیق سازوکار این معاملات و تسلط بر ابزارهای موجود، تنها راهی است که می توانید ریسک های مربوط به آن را مدیریت کرده و شانس موفقیت خود را افزایش دهید.

برای کاربران فارسی زبان، به ویژه در ایران، استفاده از صرافی های بین المللی مانند بایننس چالش هایی را به همراه دارد. به همین دلیل، آگاهی از نکات امنیتی و محدودیت های احتمالی، در کنار آموزش فنی، از اهمیت بالایی برخوردار است. این مقاله با هدف ارائه یک راهنمای جامع و گام به گام برای آشنایی کامل با معاملات فیوچرز در بایننس، از مفاهیم پایه تا استراتژی های پیشرفته و مدیریت ریسک، تدوین شده است تا شما را برای ورود آگاهانه و مطمئن به این بازار آماده کند.

درک مفاهیم پایه معاملات فیوچرز

قبل از ورود به دنیای معاملات فیوچرز در بایننس، ضروری است که با مفاهیم بنیادی این بازار آشنا شوید. این مفاهیم پایه ای، سنگ بنای هر معامله موفق در بازار آتی هستند و درک عمیق آن ها به شما کمک می کند تا تصمیمات آگاهانه تری بگیرید و از ریسک های احتمالی آگاه باشید.

فیوچرز چیست؟ (Futures Trading)

معاملات فیوچرز یا آتی، قراردادهایی هستند که در آن ها دو طرف (خریدار و فروشنده) توافق می کنند که یک دارایی خاص (در اینجا ارز دیجیتال) را در یک تاریخ مشخص در آینده و با قیمتی که امروز توافق می شود، خرید و فروش کنند. برخلاف معاملات اسپات که شما دارایی واقعی را خریداری می کنید و مالک آن می شوید، در فیوچرز شما تنها روی تغییرات قیمت آینده یک دارایی شرط می بندید. این قراردادها ابزارهایی برای پیش بینی و سود بردن از نوسانات قیمتی هستند، بدون اینکه نیاز به مالکیت واقعی دارایی مبنا باشد.

تفاوت معاملات اسپات و فیوچرز

برای بسیاری از تریدرها، به ویژه تازه واردان، تفاوت میان معاملات اسپات و فیوچرز ممکن است مبهم باشد. درک این تفاوت ها برای انتخاب استراتژی معاملاتی مناسب و مدیریت ریسک حیاتی است.

معاملات اسپات (Spot Trading): در این نوع معاملات، شما مستقیماً ارز دیجیتال را خریداری کرده و مالک آن می شوید. به عنوان مثال، اگر یک بیت کوین در بازار اسپات بخرید، آن بیت کوین به کیف پول شما منتقل می شود و شما می توانید آن را نگهداری کنید، به کیف پول دیگری انتقال دهید یا در آینده بفروشید. قیمت در معاملات اسپات، قیمت لحظه ای و جاری بازار است و سود یا زیان شما مستقیماً به تغییرات قیمت دارایی و زمان نگهداری آن بستگی دارد.

معاملات فیوچرز (Futures Trading): همانطور که اشاره شد، در معاملات فیوچرز شما دارایی واقعی را خریداری نمی کنید، بلکه یک قرارداد را معامله می کنید. این قرارداد شما را ملزم می کند که در آینده دارایی را با قیمتی مشخص خریداری یا بفروشید. اصلی ترین تفاوت ها عبارتند از:

• مالکیت دارایی: در اسپات، شما مالک دارایی هستید؛ در فیوچرز، تنها مالک یک قرارداد هستید.
• اهرم (Leverage): معاملات فیوچرز امکان استفاده از اهرم را فراهم می کنند که در اسپات وجود ندارد. این ویژگی می تواند سود یا زیان شما را چندین برابر کند.
• پوزیشن شورت (Shorting): در فیوچرز می توانید با پوزیشن شورت از کاهش قیمت ها نیز سود کسب کنید، در حالی که در اسپات معمولاً فقط از افزایش قیمت سود می برید.
• تاریخ انقضا: برخی قراردادهای فیوچرز (Quarterly) دارای تاریخ انقضا هستند، در حالی که قراردادهای اسپات دائمی اند و تاریخ انقضا ندارند. قراردادهای فیوچرز دائمی (Perpetual) نیز وجود دارند که تاریخ انقضا ندارند اما دارای مکانیزم فاندینگ ریت هستند.

تفاوت های اصلی معاملات اسپات و فیوچرز در بایننس را می توان در جدول زیر خلاصه کرد:

ویژگی	معاملات اسپات (Spot)	معاملات فیوچرز (Futures)
مالکیت دارایی	بله، خریدار مالک دارایی واقعی می شود.	خیر، خریدار تنها مالک یک قرارداد است.
اهرم (Leverage)	خیر، به جز معاملات مارجین اسپات.	بله، تا ۱۲۵ برابر در بایننس.
کسب سود از افت قیمت (Shorting)	خیر (به جز موارد خاص و پیچیده تر)	بله، با پوزیشن شورت.
ریسک لیکوئید شدن	خیر (به جز معاملات مارجین اسپات)	بله، خطر لیکوئید شدن وجود دارد.
کارمزدها	معمولاً کمتر	معمولاً بیشتر (شامل کارمزد فاندینگ)
تاریخ انقضا	ندارد (معامله دائمی است)	برخی قراردادها دارند (Quarterly)، برخی دائمی اند (Perpetual).

مفاهیم کلیدی: اهرم، مارجین، لیکوئید شدن، لانگ و شورت

شناخت این اصطلاحات پایه برای هر تریدری در بازار فیوچرز ضروری است:

اهرم (Leverage) یا لوریج: اهرم به شما اجازه می دهد با مبلغی کمتر از ارزش واقعی یک معامله، پوزیشنی بزرگتر باز کنید. به عنوان مثال، با اهرم ۱۰x، شما با ۱۰۰ دلار می توانید پوزیشنی به ارزش ۱۰۰۰ دلار باز کنید. اهرم بالا می تواند سود شما را به میزان قابل توجهی افزایش دهد، اما در عین حال، ریسک از دست دادن کل سرمایه اولیه (مارجین) را نیز چندین برابر می کند. بایننس اهرم هایی تا ۱۲۵x را ارائه می دهد که استفاده از آن ها برای مبتدیان به شدت خطرناک است.

مارجین (Margin): مارجین در واقع همان وثیقه یا سرمایه اولیه است که شما برای باز کردن یک پوزیشن اهرم دار نزد صرافی قرار می دهید. این وثیقه تعیین کننده حداکثر ضرری است که می توانید متحمل شوید. به دو نوع اصلی مارجین اولیه (Initial Margin) (مبلغ لازم برای باز کردن پوزیشن) و مارجین نگهداری (Maintenance Margin) (حداقل مبلغ لازم برای باز نگه داشتن پوزیشن) تقسیم می شود.

لیکوئید شدن (Liquidation): این مهمترین و جدی ترین ریسک در معاملات فیوچرز است. زمانی که بازار در جهت مخالف پوزیشن شما حرکت کند و میزان ضرر شما به حدی برسد که مارجین نگهداری شما از بین برود، صرافی به صورت خودکار پوزیشن شما را می بندد تا از ضرر بیشتر جلوگیری کند. در این حالت، شما تمام مارجین اولیه خود را از دست می دهید. درک قیمت لیکوئید شدن (Liquidation Price) و روش های جلوگیری از آن بسیار حیاتی است.

لانگ (Long) و شورت (Short): این دو، استراتژی های اصلی جهت دار در معاملات فیوچرز هستند:

• پوزیشن لانگ (Long Position): زمانی که انتظار دارید قیمت یک ارز دیجیتال در آینده افزایش یابد، پوزیشن لانگ باز می کنید. در این حالت، اگر قیمت بالا برود، سود می کنید و اگر پایین بیاید، ضرر می کنید.
• پوزیشن شورت (Short Position): زمانی که پیش بینی می کنید قیمت یک ارز دیجیتال در آینده کاهش خواهد یافت، پوزیشن شورت باز می کنید. در این حالت، اگر قیمت پایین بیاید، سود می کنید و اگر بالا برود، ضرر می کنید.

مهمترین درسی که هر تریدر فیوچرز باید بیاموزد، این است که اهرم شمشیر دو لبه است؛ در حالی که می تواند سودهای چشمگیر ایجاد کند، پتانسیل لیکوئید شدن و از دست دادن سرمایه را به همان اندازه افزایش می دهد.

آماده سازی حساب کاربری برای ترید فیوچرز در بایننس

برای شروع معاملات فیوچرز در بایننس، ابتدا باید یک حساب اصلی در این صرافی داشته باشید و سپس آن را برای معاملات آتی فعال کنید. این فرآیند چند مرحله ای است که در ادامه به تفصیل توضیح داده می شود.

ساخت و احراز هویت حساب بایننس

اولین گام برای ورود به هر یک از بخش های بایننس، داشتن یک حساب کاربری اصلی است. بایننس به دلیل سیاست های سخت گیرانه خود، نیاز به احراز هویت (KYC) دارد. کاربران ایرانی باید به این نکته توجه داشته باشند که به دلیل تحریم ها، امکان احراز هویت مستقیم با مدارک ایرانی در بایننس وجود ندارد و استفاده از این صرافی با محدودیت هایی همراه است. لذا، پیش از هر اقدامی، از روش های امن و قانونی برای دسترسی به خدمات این صرافی اطمینان حاصل کنید و همواره نکات امنیتی را جدی بگیرید.

فعال سازی حساب فیوچرز

پس از اینکه حساب اصلی بایننس شما آماده شد، باید بخش فیوچرز را به صورت جداگانه فعال کنید:

1. ورود به بخش فیوچرز: از طریق صفحه اصلی بایننس، به بخش Derivatives و سپس USD-M Futures یا COIN-M Futures بروید.
2. باز کردن حساب فیوچرز: در صفحه فیوچرز، دکمه Open Account یا Open Futures Account را مشاهده خواهید کرد. روی آن کلیک کنید.
3. آزمون فیوچرز بایننس (Quiz): بایننس برای اطمینان از اینکه کاربران حداقل دانش لازم برای معامله در این بازار پرریسک را دارند، یک آزمون کوتاه (معمولاً چند گزینه ای) برگزار می کند. این آزمون شامل سوالاتی در مورد مفاهیم پایه فیوچرز، اهرم، لیکوئید شدن و مدیریت ریسک است. نیازی به نگرانی نیست؛ هدف این آزمون آموزش و اطمینان از درک مفاهیم است، نه سخت گیری. می توانید با مطالعه همین مقاله و منابع آموزشی بایننس، به راحتی به سوالات پاسخ دهید. پاسخ سوالات عموماً با جستجو قابل دسترسی هستند، اما توصیه می شود برای درک واقعی مفاهیم، خودتان به آن ها بپردازید.

پس از قبولی در آزمون، حساب فیوچرز شما فعال شده و آماده استفاده خواهد بود.

تأمین بودجه حساب فیوچرز

برای شروع ترید، باید سرمایه خود را از کیف پول اسپات به کیف پول فیوچرز منتقل کنید. کیف پول های اسپات و فیوچرز در بایننس از یکدیگر مجزا هستند.

1. انتقال وجه از کیف پول اسپات به کیف پول فیوچرز:
   • در رابط کاربری فیوچرز، به دنبال دکمه Transfer بگردید (معمولاً در بخش پنل سفارش گذاری یا در قسمت بالایی صفحه).
   • یک پنجره پاپ آپ برای انتقال وجه باز می شود.
   • در قسمت From، Spot Wallet را انتخاب کنید.
   • در قسمت To، USD-M Futures (برای ترید با تتر) یا COIN-M Futures (برای ترید با خود کوین) را انتخاب کنید.
   • ارز دیجیتال مورد نظر (مثلاً USDT) و مقدار آن را وارد کنید.
   • روی Confirm کلیک کنید.
2. انواع حساب های فیوچرز:
   • USD-M Futures (USDT/BUSD Margin): در این حالت، استیبل کوین هایی مانند USDT یا BUSD به عنوان وثیقه استفاده می شوند و سود و زیان شما نیز با همین استیبل کوین ها محاسبه می شود. این حالت برای اکثر تریدرها، به خصوص مبتدیان، توصیه می شود زیرا مدیریت سود و زیان بر اساس یک ارز باثبات (مانند دلار) ساده تر است.
   • COIN-M Futures (Coin Margin): در این حالت، خود ارز دیجیتال (مثلاً BTC برای قراردادهای BTC/USD) به عنوان وثیقه استفاده می شود. سود و زیان شما نیز با همان ارز دیجیتال محاسبه می شود. این روش می تواند پیچیده تر باشد زیرا ارزش وثیقه شما نیز با نوسانات بازار تغییر می کند.
3. نحوه Borrow کردن از کیف پول اسپات: بایننس به شما امکان می دهد تا بدون انتقال مستقیم دارایی به حساب فیوچرز، از موجودی اسپات خود به عنوان وثیقه (Collateral) استفاده کنید. این گزینه، Borrow نام دارد و معمولاً در کنار گزینه Transfer قرار گرفته است. با این کار، می توانید اهرم خود را بر اساس موجودی اسپات تنظیم کنید، اما همچنان باید مراقب ریسک لیکوئید شدن باشید.

آشنایی کامل با رابط کاربری پلتفرم فیوچرز بایننس

رابط کاربری پلتفرم فیوچرز بایننس در ابتدا ممکن است کمی پیچیده به نظر برسد، اما با کمی آشنایی، به سرعت به آن مسلط خواهید شد. درک بخش های مختلف این پلتفرم برای انجام معاملات روان و کارآمد ضروری است. اگرچه امکان نمایش تصاویر در این متن وجود ندارد، اما سعی می کنیم توضیحات را تا حد امکان گویا ارائه دهیم.

نمای کلی پلتفرم

صفحه اصلی فیوچرز بایننس معمولاً به چند بخش اصلی تقسیم می شود:

1. منو (Menu Bar): در بالای صفحه قرار دارد و شامل گزینه هایی برای جابه جایی بین انواع قراردادها (USD-M, COIN-M)، دسترسی به تاریخچه معاملات، آموزش ها و تنظیمات حساب است.
2. نمودار قیمت (Price Chart): بخش اصلی و مرکزی صفحه را تشکیل می دهد که نمودار تغییرات قیمت جفت ارز انتخابی را نمایش می دهد. این نمودار معمولاً از پلتفرم تریدینگ ویو (TradingView) تغذیه می شود و ابزارهای تحلیلی متنوعی را در اختیار شما قرار می دهد.
3. دفتر سفارشات (Order Book): در یک سمت صفحه (معمولاً چپ) قرار دارد و لیست سفارشات خرید (Buy Orders) و فروش (Sell Orders) را در قیمت های مختلف نشان می دهد. این بخش عمق بازار و فشار خرید و فروش را به شما نشان می دهد.
4. پنل ثبت سفارش (Order Entry Panel): معمولاً در سمت راست صفحه قرار دارد. این مهم ترین بخش برای تریدر است که در آن می توانید نوع سفارش (Limit, Market, Stop-Limit و غیره)، اهرم، حالت مارجین (Cross/Isolated) و حجم معامله را انتخاب و سفارش خود را ثبت کنید.
5. پنل پوزیشن ها و تاریخچه (Positions & History Panel): در پایین صفحه قرار دارد و جزئیات پوزیشن های باز شما (سود و زیان لحظه ای، قیمت ورود، قیمت لیکوئید شدن)، سفارشات فعال، تاریخچه معاملات و تاریخچه فاندینگ ریت را نمایش می دهد.

انواع قیمت ها در بایننس فیوچرز

در بازار فیوچرز بایننس، با سه نوع قیمت مختلف سر و کار خواهید داشت که هر کدام کاربرد خاص خود را دارند:

• Last Price (آخرین قیمت): این قیمت، آخرین قیمتی است که یک قرارداد فیوچرز در بازار معامله شده است. از آن برای محاسبه سود و زیان تحقق یافته (Realized PnL) استفاده می شود.
• Mark Price (قیمت مارک): قیمت مارک برای جلوگیری از دستکاری قیمت و محاسبه دقیق تر سود و زیان و قیمت لیکوئید شدن استفاده می شود. این قیمت بر اساس میانگین قیمت های لحظه ای در چندین صرافی بزرگ و نرخ فاندینگ محاسبه می شود و معمولاً واقعی تر از Last Price در نظر گرفته می شود، به خصوص در زمان نوسانات شدید.
• Index Price (قیمت شاخص): این قیمت، میانگین قیمت لحظه ای دارایی مبنا (مثلاً بیت کوین) در چندین صرافی اسپات معتبر است. قیمت شاخص مرجعی برای Mark Price محسوب می شود.

فاندینگ ریت (Funding Rate)

فاندینگ ریت یک مکانیزم کلیدی در قراردادهای فیوچرز دائمی (Perpetual Futures) است که برای همسو نگه داشتن قیمت فیوچرز با قیمت بازار اسپات طراحی شده است. این نرخ به صورت دوره ای (معمولاً هر ۸ ساعت یک بار) بین دارندگان پوزیشن لانگ و شورت پرداخت می شود.

• فاندینگ ریت مثبت: اگر فاندینگ ریت مثبت باشد، دارندگان پوزیشن لانگ باید به دارندگان پوزیشن شورت هزینه پرداخت کنند. این معمولاً نشان دهنده آن است که قیمت فیوچرز بالاتر از قیمت اسپات است و تمایل بازار به سمت خرید بیشتر است.
• فاندینگ ریت منفی: اگر فاندینگ ریت منفی باشد، دارندگان پوزیشن شورت باید به دارندگان پوزیشن لانگ هزینه پرداخت کنند. این نشان دهنده آن است که قیمت فیوچرز پایین تر از قیمت اسپات است و تمایل بازار به سمت فروش بیشتر است.

فاندینگ ریت می تواند بر سود و زیان بلندمدت پوزیشن های شما تأثیر بگذارد، بنابراین توجه به آن برای استراتژی های طولانی مدت ضروری است.

تنظیمات نمایش چارت و ابزارهای تحلیلی

نمودار تریدینگ ویو در بایننس فیوچرز، ابزارهای تحلیلی فراوانی را در اختیار شما قرار می دهد. می توانید تایم فریم های مختلف را انتخاب کنید (مثلاً ۱ دقیقه، ۱ ساعت، ۱ روز)، اندیکاتورهای تکنیکال مانند RSI, MACD, Bollinger Bands را اضافه کنید و از ابزارهای رسم (خطوط روند، فیبوناچی و غیره) برای تحلیل بازار استفاده نمایید. آشنایی با این ابزارها برای تحلیل تکنیکال و گرفتن تصمیمات معاملاتی آگاهانه بسیار مهم است.

انواع سفارشات پیشرفته در بایننس فیوچرز

برای ترید موثر در بازار فیوچرز، آشنایی با انواع سفارشات و نحوه استفاده از آن ها ضروری است. بایننس فیوچرز طیف وسیعی از انواع سفارش را ارائه می دهد که هر کدام برای سناریوهای خاصی طراحی شده اند و به شما امکان می دهند استراتژی های معاملاتی خود را با دقت بیشتری پیاده سازی کنید.

سفارش Market (سفارش بازار)

سفارش بازار ساده ترین نوع سفارش است. با انتخاب این نوع سفارش، شما می خواهید ارز دیجیتال را به بهترین قیمت موجود در دفتر سفارشات در همان لحظه خریداری یا به فروش برسانید. سرعت اجرای این سفارش بالاست، اما ممکن است به دلیل لغزش قیمت (Slippage) در بازارهای کم عمق یا پرنوسان، قیمت نهایی معامله کمی متفاوت از چیزی باشد که در لحظه ثبت سفارش می بینید. در این حالت، شما به عنوان تیکر (Taker) عمل کرده و کارمزد بیشتری پرداخت می کنید.

سفارش Limit (سفارش محدود)

در سفارش لیمیت، شما یک قیمت مشخص را برای خرید یا فروش تعیین می کنید. سفارش شما تنها زمانی اجرا می شود که قیمت بازار به قیمت تعیین شده توسط شما برسد یا از آن بهتر باشد. این سفارش به شما کنترل بیشتری روی قیمت ورود یا خروج می دهد و معمولاً به عنوان میکر (Maker)، کارمزد کمتری پرداخت می کنید، زیرا نقدینگی به بازار اضافه می کنید.

سفارشات Stop (حد ضرر)

سفارشات Stop برای مدیریت ریسک و جلوگیری از ضررهای بزرگ طراحی شده اند. این سفارشات تنها زمانی فعال می شوند که قیمت بازار به یک سطح مشخص (Stop Price) برسد.

• سفارش Stop-Limit (حد ضرر محدود): این سفارش شامل دو قیمت است: Stop Price و Limit Price. وقتی قیمت بازار به Stop Price می رسد، یک سفارش Limit با Limit Price شما در دفتر سفارشات قرار می گیرد. این بدان معناست که سفارش شما تضمین نمی شود که حتماً اجرا شود (مگر اینکه قیمت بازار به Limit Price برسد).
• سفارش Stop-Market (حد ضرر بازار): مشابه Stop-Limit، این سفارش نیز با رسیدن قیمت به Stop Price فعال می شود. با این تفاوت که به محض فعال شدن، یک سفارش Market ثبت می شود. این تضمین می کند که سفارش شما حتماً اجرا خواهد شد، اما ممکن است قیمت نهایی به دلیل لغزش قیمت، کمی متفاوت از Stop Price باشد.

سفارشات Take Profit (حد سود)

سفارشات Take Profit برای قفل کردن سود و خروج خودکار از معامله در یک سطح قیمتی مطلوب طراحی شده اند. این سفارشات به شما کمک می کنند تا در زمان مناسب، سود خود را برداشت کنید.

• سفارش Take Profit Limit (حد سود محدود): وقتی قیمت به Trigger Price شما می رسد، یک سفارش Limit برای بستن پوزیشن با Limit Price مشخص شده شما ثبت می شود. این نوع سفارش نیز مانند Stop-Limit، تضمین کننده اجرا نیست.
• سفارش Take Profit Market (حد سود بازار): با رسیدن قیمت به Trigger Price، یک سفارش Market برای بستن پوزیشن شما ثبت می شود. این تضمین کننده اجرا است، اما ممکن است قیمت نهایی کمی با Trigger Price متفاوت باشد.

سفارش Trailing Stop (حد ضرر متحرک)

سفارش تریلینگ استاپ یک ابزار پیشرفته است که به شما امکان می دهد حد ضرر خود را به صورت پویا با حرکت قیمت در جهت مطلوب، تنظیم کنید. این سفارش برای حداکثر کردن سود در روندهای قوی و در عین حال محافظت از سرمایه در صورت برگشت ناگهانی بازار طراحی شده است.

فرض کنید پوزیشن لانگ باز کرده اید: تریلینگ استاپ با افزایش قیمت، همراه با آن بالا می رود، اما اگر قیمت شروع به کاهش کند، تریلینگ استاپ در آخرین نقطه خود ثابت می ماند. اگر قیمت به اندازه Callback Rate (درصدی که شما تعیین می کنید) از بالاترین نقطه خود فاصله بگیرد و کاهش یابد، سفارش فروش (برای بستن پوزیشن لانگ) فعال می شود. سناریوی معکوس برای پوزیشن شورت نیز صدق می کند.

گزینه های پیشرفته سفارش گذاری

در کنار انواع سفارشات اصلی، بایننس گزینه های پیشرفته ای را نیز برای مدیریت دقیق تر معاملات ارائه می دهد:

• Post-Only: اگر این گزینه را فعال کنید، سفارش شما تنها در صورتی در دفتر سفارشات قرار می گیرد که به عنوان میکر (Maker) اجرا شود و باعث اضافه شدن نقدینگی به بازار شود. اگر قرار باشد سفارش شما فوراً با یک سفارش موجود در بازار تطابق پیدا کند و به عنوان تیکر (Taker) اجرا شود، لغو خواهد شد. این گزینه برای کسانی مفید است که می خواهند از کارمزدهای پایین تر میکر بهره مند شوند.
• Time in Force (TIF): این گزینه زمان اعتبار سفارش شما را مشخص می کند:
  • Good Till Cancel (GTC): سفارش تا زمانی که اجرا یا به صورت دستی لغو شود، در دفتر سفارشات باقی می ماند.
  • Immediate Or Cancel (IOC): سفارش باید فوراً (به صورت کامل یا جزئی) اجرا شود. هر بخش از سفارش که فوراً اجرا نشود، لغو خواهد شد.
  • Fill Or Kill (FOK): سفارش باید فوراً و به صورت کامل اجرا شود. در غیر این صورت، کل سفارش لغو خواهد شد.
• Reduce-Only: فعال کردن این گزینه اطمینان می دهد که سفارش جدید شما فقط برای کاهش حجم پوزیشن باز شما استفاده می شود و هرگز باعث افزایش حجم آن یا باز شدن پوزیشن جدیدی در جهت مخالف نخواهد شد. این گزینه برای مدیریت خروج از پوزیشن ها بسیار مفید است.

آموزش گام به گام انجام یک معامله فیوچرز (لانگ/شورت)

پس از آشنایی با مفاهیم و رابط کاربری، نوبت به انجام اولین معامله فیوچرز می رسد. این بخش شما را به صورت گام به گام در فرآیند باز کردن یک پوزیشن لانگ یا شورت در بایننس فیوچرز راهنمایی می کند.

انتخاب جفت ارز و نوع قرارداد

ابتدا باید جفت ارز مورد نظر و نوع قرارداد فیوچرز را انتخاب کنید:

1. در بالای صفحه یا پنل سمت چپ رابط کاربری فیوچرز، لیستی از جفت ارزها را مشاهده می کنید (مثلاً BTCUSDT Perpetual).
2. جفت ارز مورد نظر خود را جستجو و انتخاب کنید.
3. به نوع قرارداد دقت کنید: Perpetual (دائمی، بدون تاریخ انقضا و با فاندینگ ریت) یا Quarterly (سه ماهه، با تاریخ انقضا مشخص). برای مبتدیان، معمولاً قراردادهای Perpetual توصیه می شود.

تنظیم اهرم (Leverage)

اهرم یکی از قدرتمندترین و در عین حال خطرناک ترین ابزارهای فیوچرز است:

1. در پنل ثبت سفارش، معمولاً در بالای آن، یک گزینه برای تنظیم اهرم (مثلاً 20x) مشاهده می کنید. روی آن کلیک کنید.
2. میزان اهرم مورد نظر خود را انتخاب کنید (از ۱x تا ۱۲۵x).
3. برای مبتدیان، استفاده از اهرم های پایین (مثلاً ۵x یا ۱۰x) اکیداً توصیه می شود تا با مکانیزم اهرم و ریسک های آن آشنا شوند. اهرم های بالا می توانند منجر به لیکوئید شدن سریع سرمایه شوند.

انتخاب حالت مارجین: Cross Margin و Isolated Margin

این انتخاب تأثیر مستقیمی بر نحوه مدیریت ریسک و لیکوئید شدن پوزیشن شما دارد:

• Cross Margin (مارجین متقاطع): در این حالت، تمام موجودی کیف پول فیوچرز شما به عنوان وثیقه برای تمامی پوزیشن های باز در آن حالت مارجین استفاده می شود. مزیت آن این است که انعطاف پذیری بیشتری برای جلوگیری از لیکوئید شدن یک پوزیشن خاص دارید، زیرا می تواند از مارجین دیگر پوزیشن ها استفاده کند. اما ریسک بزرگ آن این است که در صورت لیکوئید شدن، کل موجودی فیوچرز شما ممکن است از دست برود.
• Isolated Margin (مارجین ایزوله): در این حالت، تنها مقدار مشخصی از سرمایه که شما برای یک پوزیشن خاص اختصاص داده اید، به عنوان مارجین آن پوزیشن در نظر گرفته می شود. اگر پوزیشن به سمت لیکوئید شدن برود، تنها همان مبلغ اختصاص داده شده را از دست می دهید و بقیه موجودی کیف پول فیوچرز شما امن می ماند. این حالت برای مبتدیان ایمن تر است، زیرا ریسک را به یک پوزیشن خاص محدود می کند و از لیکوئید شدن کل حساب جلوگیری می کند.

توصیه می شود برای شروع، از حالت Isolated Margin استفاده کنید.

نحوه ثبت سفارش و مدیریت پوزیشن

حالا می توانید سفارش خود را ثبت کنید:

1. در پنل ثبت سفارش، نوع سفارش مورد نظر خود را انتخاب کنید (مثلاً Limit یا Market).
2. تعیین حجم: مقدار ارز دیجیتالی که می خواهید معامله کنید را در بخش Amount یا Size وارد کنید. می توانید از نوار لغزنده برای تعیین درصدی از مارجین موجود خود نیز استفاده کنید.
3. تعیین قیمت (برای Limit Order): اگر Limit Order را انتخاب کرده اید، قیمتی که می خواهید معامله در آن انجام شود را وارد کنید.
4. تنظیم حد سود (Take Profit) و حد ضرر (Stop Loss): این مرحله بسیار مهم است و باید برای هر معامله ای انجام شود. می توانید این گزینه ها را هنگام ثبت سفارش یا پس از باز شدن پوزیشن، با استفاده از دکمه های TP/SL در پنل سفارش گذاری یا در بخش پوزیشن های باز، اضافه کنید. قیمت های مورد نظر خود را برای Take Profit (TP) و Stop Loss (SL) وارد کنید.
5. باز کردن پوزیشن:
   • برای پوزیشن لانگ (خرید)، روی دکمه Buy/Long کلیک کنید.
   • برای پوزیشن شورت (فروش)، روی دکمه Sell/Short کلیک کنید.
6. مشاهده و مدیریت پوزیشن های باز: پس از ثبت سفارش و باز شدن پوزیشن، جزئیات آن در بخش Open Positions در پایین صفحه نمایش داده می شود. شما می توانید از اینجا:
   • سود و زیان لحظه ای (PnL) خود را مشاهده کنید.
   • قیمت ورود (Entry Price) و قیمت لیکوئید شدن (Liquidation Price) را بررسی کنید.
   • حد سود و حد ضرر را ویرایش یا اضافه کنید.
   • پوزیشن را به صورت جزئی یا کامل ببندید.

به یاد داشته باشید که معاملات فیوچرز بسیار سریع هستند. همواره هوشیار باشید و پوزیشن های خود را تحت نظر داشته باشید.

ابزارهای کلیدی و کاربردی در بایننس فیوچرز

بایننس فیوچرز علاوه بر امکانات اصلی ترید، ابزارهای کاربردی دیگری را نیز برای کمک به تریدرها در تحلیل، مدیریت ریسک و بهینه سازی استراتژی های معاملاتی فراهم کرده است. آشنایی با این ابزارها می تواند به شما در تصمیم گیری های بهتر کمک کند.

ماشین حساب فیوچرز بایننس (Futures Calculator)

ماشین حساب فیوچرز بایننس ابزاری بسیار قدرتمند و ضروری برای هر تریدر فیوچرز است. این ماشین حساب به شما امکان می دهد سناریوهای مختلف را شبیه سازی کرده و اطلاعات حیاتی مانند سود و زیان احتمالی، قیمت هدف و مهم تر از همه، قیمت لیکوئید شدن را پیش از ورود به معامله محاسبه کنید.

شما می توانید با کلیک بر روی آیکون ماشین حساب در پنل سفارش گذاری، به آن دسترسی پیدا کنید. این ماشین حساب معمولاً شامل بخش های زیر است:

• PNL (سود و زیان): با وارد کردن قیمت ورود، قیمت خروج، حجم و اهرم، می توانید PNL (Profit and Loss) یا سود و زیان تقریبی خود را محاسبه کنید.
• Target Price (قیمت هدف): با وارد کردن قیمت ورود، اهرم و درصد سود/زیان مورد نظر، می توانید قیمتی را که باید دارایی به آن برسد تا به هدف شما برسید، محاسبه کنید.
• Liquidation Price (قیمت لیکوئید شدن): این بخش حیاتی ترین قسمت ماشین حساب است. با وارد کردن قیمت ورود، حجم، اهرم، و مارجین اولیه خود، می توانید دقیقاً قیمتی را که در آن پوزیشن شما لیکوئید خواهد شد، محاسبه کنید. همواره قبل از باز کردن هر پوزیشنی، قیمت لیکوئید شدن آن را محاسبه کنید.

استفاده از این ماشین حساب، به خصوص برای محاسبه قیمت لیکوئید شدن در سناریوهای مختلف (با اهرم و مارجین متفاوت)، به شما کمک می کند تا ریسک های خود را به بهترین شکل مدیریت کنید.

Hedge Mode (حالت پوشش ریسک)

حالت پوشش ریسک (Hedge Mode) یک قابلیت پیشرفته در بایننس فیوچرز است که به تریدرها اجازه می دهد به صورت همزمان، پوزیشن های لانگ و شورت را برای یک جفت ارز خاص باز کنند. در حالت پیش فرض بایننس (One-Way Mode)، اگر شما یک پوزیشن لانگ باز کنید و سپس اقدام به باز کردن پوزیشن شورت برای همان جفت ارز کنید، پوزیشن شورت جدید، پوزیشن لانگ قبلی شما را می بندد یا حجم آن را کاهش می دهد. اما در Hedge Mode، این دو پوزیشن به صورت مجزا مدیریت می شوند.

کاربردها:

• پوشش ریسک: برای تریدرهایی که پوزیشن های بلندمدت (مثلاً لانگ) دارند و می خواهند در کوتاه مدت از افت قیمت ها نیز سود کسب کنند، بدون اینکه پوزیشن اصلی خود را ببندند.
• آربیتراژ: برای بهره برداری از اختلافات قیمتی بین بازارهای مختلف یا استراتژی های پیچیده تر.

فعال سازی Hedge Mode از بخش Preferences و سپس Position Mode در رابط کاربری فیوچرز انجام می شود.

Auto-Deleveraging (ADL)

ADL یا Auto-Deleveraging یک مکانیزم آخرین راه حل در معاملات فیوچرز است که تنها در شرایط نوسانات شدید بازار و زمانی که صندوق بیمه (Insurance Fund) بایننس قادر به پوشش ضررهای نریخته (Unrealized Losses) پوزیشن های لیکوئید شده نیست، فعال می شود. در این شرایط خاص، بایننس مجبور می شود به صورت خودکار، پوزیشن های سودآورترین تریدرها با بالاترین اهرم را به تدریج ببندد تا از زیان بیشتر و بی ثباتی بازار جلوگیری کند.

این مکانیزم به ندرت اتفاق می افتد، اما آگاهی از آن مهم است. بایننس به تریدرها امکان می دهد تا جایگاه خود را در صف ADL مشاهده کنند. تریدرها می توانند با کاهش اهرم یا کاهش اندازه پوزیشن های خود، ریسک قرار گرفتن در صف ADL را کاهش دهند.

استراتژی و مدیریت ریسک در معاملات فیوچرز

معاملات فیوچرز با وجود پتانسیل بالای سودآوری، دارای ریسک های ذاتی فراوانی هستند. یک تریدر موفق در این بازار کسی است که نه تنها با ابزارها آشنایی دارد، بلکه بر استراتژی های معاملاتی و مدیریت ریسک نیز مسلط است. عدم رعایت این اصول می تواند منجر به از دست رفتن سریع سرمایه شود.

اهمیت آموزش و تمرین

هیچ تریدری یک شبه متخصص نمی شود. بازار فیوچرز محیطی پیچیده است و نیازمند یادگیری مداوم و کسب تجربه است. بایننس برای این منظور پلتفرم تست نت (Testnet) را فراهم کرده است. Testnet.binancefuture به شما این امکان را می دهد که با استفاده از سرمایه مجازی، بدون ریسک مالی واقعی، با رابط کاربری، انواع سفارشات و استراتژی های مختلف تمرین کنید. استفاده از این پلتفرم برای مبتدیان ضروری است تا قبل از ورود به بازار واقعی، مهارت های خود را بهبود بخشند و از اشتباهات پرهزینه جلوگیری کنند.

مدیریت سرمایه (Money Management) و نسبت ریسک به ریوارد (Risk/Reward Ratio)

مدیریت سرمایه ستون فقرات هر استراتژی معاملاتی موفق است:

• تعیین درصد ریسک در هر معامله: هرگز بیش از ۱ تا ۳ درصد از کل سرمایه خود را در یک معامله به خطر نیندازید. این به شما کمک می کند حتی پس از چندین ضرر پیاپی، همچنان سرمایه کافی برای ادامه ترید داشته باشید.
• نسبت ریسک به ریوارد (Risk/Reward Ratio): همواره سعی کنید پوزیشن هایی را باز کنید که در آن ها نسبت سود احتمالی به ضرر احتمالی، مطلوب باشد (مثلاً ۱:۲ یا ۱:۳). به عبارت دیگر، برای هر یک واحد ریسک، حداقل دو یا سه واحد سود احتمالی داشته باشید. این به شما کمک می کند حتی اگر تعداد معاملات سودآور شما کمتر از معاملات ضررده باشد، در مجموع همچنان سود کنید.

چرا اهرم بالا برای مبتدیان خطرناک است؟

اهرم بالا می تواند سود شما را به سرعت افزایش دهد، اما به همان سرعت نیز می تواند شما را با لیکوئید شدن مواجه کند. با اهرم بالا، حتی یک نوسان کوچک در بازار برخلاف جهت پوزیشن شما، می تواند منجر به لیکوئید شدن سریع کل مارجین شما شود. مبتدیان فاقد تجربه کافی در مدیریت احساسات، تحلیل بازار و واکنش سریع به تغییرات هستند، بنابراین استفاده از اهرم بالا برای آن ها مانند بازی با آتش است.

اهمیت Stop Loss و Take Profit

حد ضرر (Stop Loss) و حد سود (Take Profit) ابزارهایی غیرقابل چشم پوشی در مدیریت ریسک هستند.

• Stop Loss: این ابزار به شما کمک می کند تا حداکثر ضرر قابل قبول خود را در یک معامله تعیین کنید و از از دست رفتن کنترل نشده سرمایه جلوگیری نمایید. بهترین روش تعیین حد ضرر، استفاده از تحلیل تکنیکال، نقاط حمایتی/مقاومتی، و ولاتیلیتی (نوسانات) بازار است.
• Take Profit: با این ابزار، نقطه خروج سودآور خود را مشخص می کنید. این کار از طمع بی مورد و از دست دادن سودهای محقق شده در صورت برگشت بازار جلوگیری می کند. تعیین حد سود نیز باید بر اساس تحلیل تکنیکال، سطوح مقاومتی و اهداف قیمت گذاری انجام شود.

روانشناسی ترید: کنترل احساسات و تصمیم گیری منطقی

یکی از بزرگترین چالش های معامله گران، کنترل احساسات است. ترس از دست دادن (FOMO)، طمع، ترس از ضرر، و انتقام گیری از بازار (Overtrading پس از ضرر) می تواند منجر به تصمیم گیری های غیرمنطقی و ضررهای بزرگ شود. موفقیت در ترید نیازمند یک ذهن آرام، برنامه ریزی دقیق، و پایبندی به استراتژی است. همیشه با منطق و داده ها تصمیم بگیرید، نه با احساسات.

نکات تکمیلی و اشتباهات رایج

در این بخش به برخی نکات مهم و اشتباهات رایج که معامله گران فیوچرز، به خصوص مبتدیان، مرتکب می شوند، می پردازیم.

کارمزد معاملات فیوچرز بایننس

درک ساختار کارمزدها برای محاسبه دقیق سود و زیان شما ضروری است. بایننس کارمزد معاملات فیوچرز را بر اساس سیستم میکر/تیکر و حجم معاملات شما تعیین می کند. میکرها (Maker) کسانی هستند که نقدینگی به دفتر سفارشات اضافه می کنند (مثلاً با سفارشات لیمیت) و معمولاً کارمزد کمتری پرداخت می کنند. تیکرها (Taker) کسانی هستند که سفارشات موجود در دفتر سفارشات را بلافاصله اجرا می کنند (مثلاً با سفارشات مارکت) و کارمزد بیشتری می پردازند.

علاوه بر این، نگهداری توکن بومی بایننس، یعنی BNB، در حساب کاربری شما می تواند تخفیف هایی را در کارمزدهای معاملاتی به همراه داشته باشد. همچنین، نرخ فاندینگ (Funding Rate) که قبلاً توضیح داده شد، نیز به عنوان هزینه ای دوره ای (مثبت یا منفی) بر سود و زیان شما تأثیر می گذارد.

اشتباهات رایج مبتدیان در فیوچرز و راهکارهای پرهیز از آنها

1. اهرم بالا بدون تجربه: همانطور که تاکید شد، استفاده از اهرم بالا برای مبتدیان خطرناک است. راهکار: با اهرم پایین (۱x تا ۵x) شروع کنید و به تدریج با کسب تجربه، آن را افزایش دهید.
2. عدم استفاده از حد ضرر (Stop Loss): ورود به معامله بدون تعیین حد ضرر، مانند رانندگی بدون ترمز است. راهکار: همیشه قبل از باز کردن هر پوزیشنی، حد ضرر خود را تعیین و ثبت کنید.
3. Overtrading (معاملات بیش از حد): انجام تعداد زیاد معاملات در زمان کوتاه، به خصوص پس از ضرر، می تواند منجر به تصمیمات احساسی و ضررهای بیشتر شود. راهکار: به استراتژی خود پایبند باشید، کمتر معامله کنید اما با کیفیت بالاتر، و پس از ضرر، برای مدتی از بازار فاصله بگیرید.
4. عدم تحقیق و تحلیل: ترید بر اساس شایعات، توصیه های غیرمستند یا حدس و گمان. راهکار: همواره تحلیل تکنیکال و فاندامنتال خود را انجام دهید و بر اساس داده ها تصمیم بگیرید.
5. عدم توجه به قیمت لیکوئید شدن: غافلگیری از لیکوئید شدن به دلیل عدم محاسبه دقیق آن. راهکار: همیشه از ماشین حساب بایننس برای محاسبه قیمت لیکوئید شدن استفاده کنید و از فعال بودن حالت Isolated Margin اطمینان حاصل کنید.
6. نداشتن برنامه معاملاتی: ترید بدون استراتژی مشخص برای ورود، خروج، و مدیریت ریسک. راهکار: یک برنامه معاملاتی مکتوب داشته باشید و به آن پایبند باشید.
7. نادیده گرفتن اخبار و رویدادها: رویدادهای فاندامنتال می توانند نوسانات شدید قیمتی ایجاد کنند. راهکار: از تقویم های اقتصادی و اخبار بازار آگاه باشید.

نتیجه گیری

معاملات فیوچرز در بایننس، ابزاری قدرتمند برای کسب سود از نوسانات بازار ارزهای دیجیتال هستند، اما این پتانسیل بالا با ریسک های قابل توجهی همراه است. این مقاله سعی کرد تا با ارائه یک راهنمای جامع و گام به گام، شما را با تمامی ابعاد این نوع معاملات، از مفاهیم پایه و راه اندازی حساب تا انواع سفارشات پیشرفته و اصول حیاتی مدیریت ریسک، آشنا کند.

موفقیت در بازار فیوچرز نیازمند درک عمیق مکانیزم ها، تسلط بر ابزارها، و از همه مهمتر، پایبندی به مدیریت سرمایه و کنترل احساسات است. همواره به یاد داشته باشید که اهرم بالا در کنار سودآوری بیشتر، ریسک لیکوئید شدن را نیز به شدت افزایش می دهد. برای مبتدیان، شروع با سرمایه کم، اهرم پایین و استفاده از حالت Isolated Margin و پلتفرم Testnet برای تمرین، ضروری است.

بازار ارزهای دیجیتال پویا و پرنوسان است و هیچ تضمینی برای سودآوری وجود ندارد. لذا، همواره آموزش خود را ادامه دهید، استراتژی هایتان را بهبود بخشید و تصمیمات معاملاتی خود را بر اساس دانش و تحلیل منطقی، و نه احساسات، بنا کنید. با رعایت این اصول، می توانید با آگاهی و اطمینان بیشتری قدم در این عرصه پرچالش بگذارید.

سوالات متداول

چگونه می توان در بایننس فیوچرز ثبت نام کرد؟

برای ثبت نام در بخش فیوچرز بایننس، ابتدا باید یک حساب اصلی در صرافی بایننس ایجاد کرده و سپس در بخش Derivatives (مشتقات) بایننس، حساب فیوچرز خود را فعال کنید. این فرآیند شامل تکمیل یک آزمون کوتاه برای اطمینان از درک مفاهیم اولیه است.

بایننس فیوچرز از چه رمز ارزهایی پشتیبانی می کند؟

بایننس فیوچرز تعداد زیادی جفت معاملاتی را پشتیبانی می کند که شامل رمزارزهای اصلی مانند بیت کوین (BTC)، اتریوم (ETH)، بایننس کوین (BNB)، کاردانو (ADA) و بسیاری دیگر می شود. این جفت ها در قالب قراردادهای USD-M (با وثیقه تتر یا BUSD) و COIN-M (با وثیقه خود رمزارز) ارائه می شوند.

تفاوت Cross Margin و Isolated Margin چیست؟

در حالت Cross Margin، تمام موجودی کیف پول فیوچرز شما به عنوان وثیقه برای تمامی پوزیشن های باز استفاده می شود، که در صورت لیکوئید شدن، کل موجودی شما در معرض خطر است. در مقابل، در حالت Isolated Margin، تنها مقدار مشخصی از سرمایه که برای یک پوزیشن خاص اختصاص داده اید، وثیقه آن پوزیشن محسوب می شود و در صورت لیکوئید شدن، فقط همان مقدار را از دست می دهید، نه کل موجودی کیف پول فیوچرزتان را. برای مبتدیان، Isolated Margin امن تر است.

آیا می توانم سود خود را از پوزیشن فیوچرز به صورت جزئی برداشت کنم؟

بله، در بایننس فیوچرز شما می توانید پوزیشن های باز خود را به صورت جزئی ببندید و سود محقق شده را برداشت کنید. این کار به شما امکان می دهد تا بخشی از سود را قفل کرده و بخش دیگری از پوزیشن را برای کسب سود بیشتر یا کاهش ریسک، همچنان باز نگه دارید.

در صورت مواجهه با خطا در ثبت سفارش چه باید کرد؟

اگر در ثبت سفارش با خطا مواجه شدید، ابتدا اتصال اینترنت خود را بررسی کنید. سپس، مطمئن شوید که موجودی کافی در حساب فیوچرز خود دارید و پارامترهای سفارش (مانند قیمت و حجم) در محدوده مجاز هستند. در صورت ادامه مشکل، از صفحه خطا اسکرین شات تهیه کرده و با پشتیبانی بایننس تماس بگیرید و اطلاعات مربوطه را ارائه دهید.

آیا معاملات فیوچرز بایننس برای ایرانیان امن است؟

بایننس به دلیل تحریم ها، خدمات خود را به کاربران ایرانی ارائه نمی دهد و انجام احراز هویت با مدارک ایرانی ممکن نیست. استفاده از این صرافی برای کاربران ایرانی با ریسک های بالا همراه است و ممکن است منجر به مسدود شدن حساب و از دست رفتن دارایی شود. توصیه می شود پیش از استفاده از هر صرافی بین المللی، تحقیقات کافی در مورد محدودیت ها و قوانین آن، و همچنین راهکارهای امنیتی موجود انجام دهید.